이 연료는 프로젝트 관리에 강점이 있고 주머니 사정이 넉넉한 메이저의 강점과 잘 맞습니다.
수년간의 노력 끝에 주요 석유 회사들은 마침내 친환경 수소를 진지한 사업으로 발전시킬 수 있는 대규모 투자를 계획하고 있습니다.
이들은 저탄소 미래에 대한 매우 특별한 비전을 추구하고 있는데, 바로 막대한 양의 재생 가능한 전기를 생산하고 이를 화학 물질이나 청정 연료로 전환하여 트럭, 선박, 심지어 비행기에 동력을 공급하는 수십억 달러 규모의 개발 프로젝트입니다.
석유 메이저들은 오래전부터 수십억 달러 규모의 프로젝트를 건설해 왔습니다."라고 상품 트레이더인 Trafigura Group Pte Ltd의 전력 및 재생에너지 책임자인 Julien Rolland는 말합니다. "이 친환경 수소, 친환경 암모니아는 새로운 에너지 산업이 될 것입니다."
이 계획은 프로젝트 관리와 재정적 여유가 있는 회사의 강점과 잘 맞지만, 이러한 장점에도 불구하고 잠재력에 미치지 못할 수 있는 검증되지 않은 기술에 큰 베팅을 하고 있습니다.
"이 정도 규모를 개발한 기업은 없다고 생각합니다."라고 컨설팅 업체인 Rystad A/S의 호주 및 글로벌 재생에너지 부문 책임자인 Gero Farruggio는 말합니다.
딥 포켓
이번 달에는 수소에 관한 굵직한 뉴스가 쏟아졌습니다.
서호주 필바라 지역의 광활한 6,500평방킬로미터(2,500평방마일)에 걸쳐 26기가와트의 태양광 및 풍력 발전소를 설치하고, 생산된 전기를 사용하여 물 분자를 수소와 산소로 분리하는 것을 목표로 하는 $36억 아시아 재생 에너지 허브 프로젝트에 BP Plc가 주도적으로 참여하고 있습니다. 이 프로젝트가 완전히 개발되면 매년 약 160만 톤의 그린 수소 또는 비료 제조에 사용할 수 있는 900만 톤의 암모니아를 생산할 수 있을 것으로 예상됩니다.
토탈에너지 SE는 향후 10년간 친환경 수소에 1조 4,500억 달러를 투자할 야심찬 계획을 가지고 있는 인도 억만장자 고탐 아다니의 대기업과 함께 벤처기업을 설립했습니다. 초기 투자금 $50억 달러로 4기가와트의 풍력 및 태양광 발전 용량을 개발할 예정이며, 이 중 약 절반은 암모니아 제조에 사용되는 수소를 생산하는 전해조에 공급할 계획입니다. 이 벤처는 2030년까지 30기가와트의 청정 전력에 힘입어 연간 그린 수소 생산량을 100만 톤으로 확대할 수 있습니다.
쉘의 수소 담당 부사장인 폴 보거스는 쉘이 자체적으로 대규모 프로젝트를 진행하는 것은 시간 문제라고 말합니다. 그는 런던에서 열린 파이낸셜 타임즈 수소 서밋의 부수적인 인터뷰에서 Shell은 자사의 강점을 살릴 수 있는 대규모 프로젝트에 충분한 풍력과 태양열 자원이 있는 곳을 찾고 있다고 말했습니다.
"이러한 프로젝트의 규모는 소규모 스타트업이 할 수 있는 일이 아닙니다."라고 보거스는 말합니다. "막대한 자금이 필요합니다."
미국의 거대 기업인 셰브론(Chevron Corp.)은 다음을 수행할 준비가 되어 있습니다. 수십억 달러 지출 화학 반응을 통해 천연가스를 분리하고 이산화탄소를 포집 및 저장하는 녹색 수소와 청색 수소의 혼합물에 대한 연구를 진행하고 있습니다. 호주 애들레이드 인근의 440메가와트 발전소 개발과 같은 여러 중형 그린 수소 프로젝트를 검토하고 있는 트라피구라를 비롯해 석유 시장의 소규모 업체들도 참여하고 있습니다.
이 트레이딩 하우스는 석유 메이저의 대차대조표를 가지고 있지는 않지만, 남미에서 수 기가 와트 용량의 대규모 프로젝트를 개발하고 실제로 이를 건설할 더 큰 파트너를 찾고 있다고 롤랜드는 말했습니다.
미래를 향한 생명줄
글로벌 대기업들은 여전히 석유와 가스에 대부분의 자금을 지출하고 있지만, 저탄소 에너지에 점점 더 많은 비중을 투자하고 있습니다. 여기에는 해상 풍력 발전소, 태양광 발전소, 배터리 기술, 전기 자동차 충전기 등 핵심 사업 외의 분야에 대한 대규모 투자가 포함됩니다.
블룸버그NEF의 애널리스트인 메러디스 아넥스는 "전자는 석유 메이저가 전문으로 하는 인프라 유형이 필요하지 않다"고 말합니다. 하지만 수소는 분자이며 "이들은 분자를 이해하고 분자를 중심으로 인프라를 설계하는 회사들입니다."라고 말합니다.
최근까지 주요 기업의 수소 계획은 소극적이었습니다. BP는 독일의 링겐 정유공장과 스페인의 카스텔론 공장에서 전기분해기를 개발하여 해당 시설에서 사용할 그린 수소를 생산하고 있습니다. Shell은 작년에 독일 라인란트 정유공장에서 수소를 생산하는 10메가와트 규모의 공장을 가동하기 시작했으며 이미 생산 능력을 확장할 계획을 가지고 있습니다.
복잡한 처리 공장, 가압 파이프라인 및 저장 시설, 유통에 필요한 특수 유조선 등 수소의 특성상 빅 오일은 수소를 "미래의 생명선"으로 삼고 있다고 아넥스는 말했습니다.
세계에서 가장 많은 에너지가 집중된 곳과 가장 큰 시장을 찾고 이를 연결할 수 있는 저비용 방법을 모색해온 오랜 역사를 가진 기업에게는 또 다른 자연스러운 시너지가 있습니다.
컨설팅 업체인 Wood Mackenzie Ltd의 수석 부사장인 Tom Ellacott은 친환경 수소의 경우 "핵심 속성 중 하나는 매우 경쟁력 있는 재생 에너지 자원을 확보하고 있다는 점"이라고 말합니다. BP가 호주에 진출한 이유는 "태양이 많기 때문"이고, 토탈에너지는 "저가의 암모니아가 잠재적으로 매우 큰 시장"이기 때문에 인도에 진출한 것입니다.
긴 게임
자산 운용사 Ardian SAS와 FiveT Hydrogen의 합작 투자사인 Hy24의 CEO인 피에르 에티엔 프랑스는 거대 프로젝트가 친환경 수소의 미래가 될 수 있지만, 상업적으로 실현되기까지는 갈 길이 멀다고 말합니다.
"10메가와트 규모에서 기가와트 규모로 바로 이동할 수는 없습니다."라고 프란은 말합니다. 우선 현재 유럽에서 운영 중인 파일럿 프로젝트의 10배 규모인 수백 메가와트 규모의 시설을 구축해야 합니다. 이를 통해 다음 단계로 확장하는 데 필요한 운영 지식과 전해조 제조 능력을 향상시킬 수 있을 것이라고 그는 말했습니다.
리스타드는 친환경 수소 수전해 장치의 평균 크기가 3~4메가와트라고 추정합니다. 이는 2025년까지 20배로 증가하여 기가와트 규모의 개발을 위해 아직 해야 할 일이 많이 남아 있습니다.
이러한 프로젝트 중 하나가 실제로 상당한 자본 투자를 받기 시작하려면 아직 갈 길이 멀다"고 파루지오는 말합니다. "2030년 이전에 실현되기를 기대하는 것은 무리일 것입니다."
이는 BP와 토탈에너지가 발표한 친환경 수소 벤처의 완전한 확장 일정과 일치하며, 탄소 순배출 제로를 달성하기 위한 2050년 시한을 훨씬 넘긴 것입니다. 아직 검증되지 않은 대규모 수소는 현 세대의 석유 메이저들이 21세기 중반의 기후 친화적인 에너지 산업에서 핵심 기업으로 남을 수 있는 최고의 기회가 될 수 있습니다.
"언젠가는 석유와 가스가 파리기후협약에 부합하는 궤도에 오르기 위해 감소하기 시작할 것입니다."라고 엘라콧은 말합니다. 그린 수소는 새로운 저탄소 수익 센터에 가장 적합한데, 그 이유는 "장기적으로 매우 큰 성장 시장이며, 기존 사업과의 시너지 효과 측면에서 메이저 기업의 최적지이기 때문"입니다.
윌 매티스, 로라 허스트, 프랑수아 드 보푸이가 작성한 원본 기사
